AML-Vorschriften weltweit
Nach Angaben des Büros der Vereinten Nationen für Drogen- und Verbrechensbekämpfung werden jedes Jahr zwischen 2 und 5 Prozent des weltweiten BIP – etwa 800 Milliarden bis 2 Billionen US-Dollar – gewaschen. Wohnimmobilien sind nach wie vor das bevorzugte Mittel für Kriminelle, um ihr Schwarzgeld zu waschen. Was sich geändert hat, ist nicht das Ausmaß des Problems, sondern die Geschwindigkeit, mit der die Aufsichtsbehörden darauf reagieren.
In den vergangenen vierundzwanzig Monaten hat fast jede größere Rechtsordnung ihre Rahmenbedingungen zur Bekämpfung der Geldwäsche überarbeitet, neu strukturiert oder radikal ausgeweitet. Wenn Sie weltweit in den Bereichen Compliance, Risikomanagement oder Prävention von Finanzkriminalität tätig sind, finden Sie hier einen Überblick über das aktuelle Umfeld – Region für Region – und meine Einschätzung, wohin sich die Geldwäschebekämpfung meiner Meinung nach entwickelt.
Europa (EMEA): Von Richtlinien hin zu einem einheitlichen Regelwerk, was insbesondere Immobilienunternehmen betrifft, die 25 Jahre lang unter dem Radar geflogen sind
Jahrzehntelang bestand das EU-Geldwäschebekämpfungsrecht aus Richtlinien (AMLD 4, 5, 6), die in den 27 Mitgliedstaaten uneinheitlich umgesetzt wurden. Diese Ära geht zu Ende. Das AML-Paket der EU für 2024 ersetzt diese Fragmentierung durch ein unmittelbar anwendbares einheitliches Regelwerk (AMLR) und eine brandneue Aufsichtsbehörde: die Anti-Geldwäsche-Behörde (AMLA), die seit Juli 2025 in Frankfurt tätig ist. Das verabschiedete einheitliche Regelwerk AMLR tritt am 10. Juli 2027 in Kraft – in weniger als einem Jahr –, wodurch sich das Zeitfenster für Unternehmen, sich auf den größten Paradigmenwechsel im Bereich der Geldwäschebekämpfung seit der Einbeziehung der Immobilienbranche als meldepflichtige Unternehmen im Dezember 2001 vorzubereiten, rasch schließt.
Die wichtigsten Änderungen: eine EU-weit harmonisierte Obergrenze für Barzahlungen von 10.000 €, eine verschärfte Schwelle für die wirtschaftliche Eigentümerschaft (25 % oder mehr, mit der Möglichkeit einer Senkung auf 15 % für Hochrisikosektoren), die vollständige Einbeziehung von Anbietern von Krypto-Asset-Dienstleistungen sowie die direkte Aufsicht der AMLA über rund 40 der risikoreichsten grenzüberschreitenden Institute ab 2028 – mit Bußgeldbefugnissen von bis zu 10 % des Konzernumsatzes. Das vollständige Regelwerk gilt ab dem 10. Juli 2027. Europa setzt darauf, dass nicht nur Strenge, sondern vor allem Einheitlichkeit der Schlüssel zur Bekämpfung der Geldwäsche ist.
Vereinigtes Königreich: Durchsetzung mit Biss, Reformen in Gang
Im Vereinigten Königreich gelten nach wie vor die Geldwäschevorschriften von 2017 und das Gesetz über Erträge aus Straftaten von 2002, doch die Rahmenbedingungen ändern sich. Mit dem „Economic Crime and Corporate Transparency Act“ trat im September 2025 ein neuer Straftatbestand wegen unterlassener Betrugsverhinderung in Kraft, und die Identitätsprüfung von Geschäftsführern und wirtschaftlichen Eigentümern durch das Companies House wird im November 2026 vollständig eingeführt. Die Änderungen der Geldwäschevorschriften (MLRs) im Jahr 2026 verschärfen die Sorgfaltspflichten im Kryptobereich, und die Regierung hat bestätigt, dass die FCA zur alleinigen AML-Aufsichtsbehörde für professionelle Dienstleister wird – eine bedeutende Konsolidierung.
Das Signal der Durchsetzung ist unmissverständlich: Die Starling Bank (29 Mio. £, 2024) und Monzo (21 Mio. £, 2025) wurden nicht für ihre Handlungen mit Geldstrafen belegt, sondern für Kontrollmechanismen, die nicht mit dem Wachstum Schritt gehalten hatten. Im Vereinigten Königreich gilt schnelles Wachstum nicht mehr als mildernder Umstand.
Vereinigte Staaten: Deregulierung auf dem Papier, aggressive Durchsetzung in der Praxis
Die USA bieten das paradoxeste Bild. Der Bank Secrecy Act, der PATRIOT Act und der AML Act von 2020 bilden nach wie vor das Rückgrat – CIP, SARs, CTRs, OFAC-Sanktionsprüfungen. Doch der Corporate Transparency Act wurde 2025 drastisch eingeschränkt: Inländische US-Unternehmen müssen keine Berichte über wirtschaftliche Eigentümer mehr einreichen, sodass nur noch ausländische Unternehmen in den Geltungsbereich fallen. Die AML-Vorschrift für Anlageberater wurde auf 2028 verschoben, und der Vorschlag der FinCEN vom April 2026 sieht vor, die Programmvorschriften neu auf „erhebliche oder systemische“ Versäumnisse auszurichten.
Dennoch war die Durchsetzung noch nie so streng. Die 3,1-Milliarden-Dollar-Einigung der TD Bank Ende 2024 – einschließlich des ersten Schuldbekenntnisses einer Bank wegen Geldwäscheverschwörung überhaupt – und die beispiellosen „Fentanyl-Anordnungen“ der FinCEN, die mexikanische Institute vom US-Finanzsystem abschneiden, zeigen ein Regime, das die Verfahren dereguliert, während es gleichzeitig die Konsequenzen verschärft. Die Vorschriften mögen lockerer sein; ein Verstoß ist jedoch teurer denn je.
Kanada: die stille Beschleunigung
FINTRAC hat zwei Jahre damit verbracht, sich von einer bescheidenen FIU zu einer schlagkräftigen Aufsichtsbehörde zu wandeln. Neue Sektoren – Factoring, Scheckeinlösung, Leasing und Finanzierung – wurden im April 2025 zu meldepflichtigen Stellen. Im März 2026 trat ein neues Rahmenwerk für Verwaltungsstrafen in Kraft, und der „Strong Borders Act“ sieht ein strafrechtliches Verbot von Barzahlungen in Höhe von 10.000 C$ oder mehr vor, wobei die Strafen bis in die zweistelligen Millionen reichen können. Nachdem die von FINTRAC gegen die TD Bank Canada verhängte Rekordstrafe in Höhe von 9,2 Mio. C$ zu wenig schmeichelhaften Vergleichen mit der Reaktion der USA geführt hatte, hat Kanadas Durchsetzungsoffensive mittlerweile die Marke von 200 Mio. C$ überschritten. Die eigentliche Bewährungsprobe steht diesen Herbst an: die Veröffentlichung der FATF-Gegenseitigen Bewertung Kanadas, die auf der Plenarsitzung im Juni 2026 erörtert wurde.
Asien-Pazifik: uneinheitliche Vorschriften, konvergierende Ausrichtung
In der APAC-Region gibt es kein einheitliches Regime – die MAS in Singapur, die HKMA in Hongkong, die RBI in Indien, die JFSA in Japan –, doch die Richtung ist bemerkenswert einheitlich: „Digital-First“-KYC (Indiens Video-KYC und Aadhaar-basierte Kundenanmeldung, Singapurs Singpass), strengere Vorschriften zur wirtschaftlichen Eigentümerschaft und die rasche Ausweitung der AML-Verpflichtungen auf digitale Vermögenswerte.
Hongkongs Stablecoin-Verordnung, die seit August 2025 in Kraft ist, wurde mit einer speziellen AML/CFT-Richtlinie für Emittenten eingeführt – ein Zeichen dafür, dass in der APAC-Region Krypto-Regulierung und AML-Regulierung mittlerweile ein und dasselbe Thema sind.
Australien: Der Moment für Tranche 2 ist gekommen
Dies ist das wichtigste Ereignis in der Region. Am 1. Juli 2026 – vor wenigen Tagen – wurden Australiens AML/CTF-Reformen auf Rechtsanwälte, Wirtschaftsprüfer, Immobilienmakler sowie Händler von Edelmetallen und Edelsteinen ausgeweitet, wodurch schätzungsweise 80.000 bis 100.000 neue meldepflichtige Unternehmen unter die Aufsicht von AUSTRAC fielen. Bestehende Unternehmen haben im März 2026 die neuen Verpflichtungen übernommen.
Australien hat die „Gatekeeper-Lücke“ zwei Jahrzehnte nach dem ursprünglichen Gesetz geschlossen, nicht zuletzt motiviert durch eine Geschichte der Durchsetzung, zu der die Geldstrafe in Höhe von 1,3 Milliarden AUD gegen Westpac und die Kasino-Skandale gehören. Jedes professionelle Dienstleistungsunternehmen in Australien, das sich noch nicht bei AUSTRAC registriert hat, ist nun im Verzug.
Singapur: Der Preis dafür, ein Vermögenszentrum zu sein
Singapurs Geldwäschefall aus dem Jahr 2023 in Höhe von 3 Milliarden S$ hat das Regime des Landes neu geprägt. Im Juli 2025 verhängte die MAS gegen neun Finanzinstitute Strafen in Höhe von insgesamt 27,45 Millionen S$ – ihre größte AML-Maßnahme seit dem 1MDB-Skandal – wegen unzureichender Überprüfung der Vermögensherkunft und Überwachungslücken. Die weitreichendere Reaktion war jedoch struktureller Natur: COSMIC, die weltweit erste von der Aufsichtsbehörde entwickelte Plattform für Banken zum Austausch von Kundenrisikodaten, wurde 2024 eingeführt und wird derzeit in Richtung eines verpflichtenden Datenaustauschs ausgebaut. Singapurs FATF-Bewertung vom Mai 2026 bestätigte ein robustes Rahmenwerk, wies jedoch darauf hin, dass die Überprüfung der wirtschaftlichen Eigentümer noch nicht abgeschlossen sei. Die Lehre daraus: Der Ruf als sauberes Finanzzentrum muss kontinuierlich verdient werden und ist niemals gesichert.
Der globale Standard: Die FATF setzt die Wertung zurück
An der Spitze steht die FATF. Auf ihrer schwarzen Liste stehen weiterhin der Iran, Nordkorea und Myanmar; die graue Liste – 22 Länder nach der Plenarsitzung im Juni 2026 – wurde um Bosnien und Herzegowina sowie den Irak erweitert, während Algerien und Namibia von der Liste gestrichen wurden. Bemerkenswert ist, dass acht Länder, darunter Südafrika und Nigeria, seit Anfang 2025 von der Liste gestrichen wurden: Die Aufnahme in die Graue Liste wirkt zunehmend als Reformbeschleuniger und nicht nur als Sanktion. Die neue britische Präsidentschaft hat Betrugs- und Scam-Netzwerke zu ihrer obersten Priorität erklärt – eine Reaktion auf die Tatsache, dass allein im Jahr 2024 schätzungsweise 51 Milliarden US-Dollar an Krypto-Zahlungsströmen im Zusammenhang mit Betrugsfällen flossen.
Die globale Richtung im Bereich der Geldwäschebekämpfung ist unverkennbar
In den Regionen EMEA, APAC, Großbritannien, den USA, Kanada, Australien und Singapur unterscheiden sich die Einzelheiten. Doch der Trend ist derselbe. Hier wird Immosurance eine Vorreiterrolle bei der Integration auf globaler Ebene einnehmen.
Immobilienunternehmen müssen wissen:
wer ihr Kunde ist;
wer letztendlich Eigentümer des Kunden ist oder die Kontrolle über ihn ausübt;
woher das Geld stammt;
ob die Transaktion wirtschaftlich sinnvoll ist;
ob der Kunde oder die Transaktion ein erhöhtes Risiko darstellt;
wann eine Verdachtsmeldung eingereicht werden muss;
wie jede Compliance-Entscheidung im Nachhinein nachgewiesen werden kann.
Für Immobilienfachleute besteht die Zukunft der Geldwäschebekämpfung nicht in einem Ordner mit Dokumenten, die bei der Kundenaufnahme gesammelt werden. Es handelt sich vielmehr um einen strukturierten, dokumentierten und risikobasierten Prozess, der den Kunden und die Transaktion vom ersten Kontakt bis zum Abschluss – und gegebenenfalls darüber hinaus – begleitet. Die Nachvollziehbarkeit erfolgt in Echtzeit: Nur eine zentrale und sichere Lösung ist dazu in der Lage.
Was das alles bedeutet
Drei Überzeugungen ziehe ich aus der Gegenüberstellung dieser acht Regelwerke.
Die Konvergenz ist real. Register für wirtschaftliche Eigentümer, Krypto-Travel-Rules, risikobasierte Aufsicht – überall wird dieselbe Architektur aufgebaut, wenn auch mit unterschiedlicher Geschwindigkeit. Ein multinationales Compliance-Programm, das nach dem strengsten gemeinsamen Nenner aufgebaut ist, ist kein übertriebener Aufwand mehr, sondern Effizienz.
Der Anwendungsbereich wächst schneller als die Technologie. Anwälte in Sydney, Immobilienmakler in Miami, Leasinggesellschaften in Toronto – Millionen von Fachleuten werden zum ersten Mal zu „AML-Gatekeepern“. Die nächste Durchsetzungswelle wird dort zuschlagen.
Kollektive Verteidigung ersetzt die Einzel-Compliance. COSMIC in Singapur, die FIU-Koordination im Rahmen des AMLA, der öffentlich-private Datenaustausch im Vereinigten Königreich – die Mauern zwischen den Institutionen fallen, denn Kriminelle haben sie ohnehin nie respektiert.
Verschiedene Regionen, ein Ziel. Die Aufsichtsbehörden haben ihren Schritt getan. Die Frage für jeden Vorstand lautet: Ist die Compliance-Abteilung seines Unternehmens für die Welt von 2027 gerüstet – oder für die Welt von 2017?
Es entstehen Initiativen wie Immosurance (nachzulesen unter immosurance.net), die genau eine internationale Compliance-Lösung bieten, die auf die Immobilienbranche mit ihren vielfältigen Aspekten zugeschnitten ist. Sie deckt Immobilienmakler, Bauträger und Immobilienkreditvermittler gleichermaßen ab.